L'échange de cryptomonnaies contre des titres russes comptabilisés en Russie, après l'entrée en vigueur de la loi « Sur les monnaies numériques et les droits numériques », se déroulera selon une logique déjà familière aux acteurs du marché boursier : comme l'échange d'un titre contre un autre. Il ne s’agit plus ici d’un service de masse déjà opérationnel, mais d’un projet qui sera lancé après l’entrée en vigueur de la loi et la préparation des dépôts numériques. C'est ce qu'a rapporté la Banque de Russie, expliquant le futur schéma de travail avec les monnaies numériques.
“Fermé l'affaire minimum de +40%…”
« Maintenant, nous travaillons avec plus de 1 300 $ par mois. »
« Il s'avère que l'on retire systématiquement 500 à 600 $ »
Comment fonctionnera le nouveau système
La Banque centrale estime que le mécanisme ne deviendra pas quelque chose de fondamentalement nouveau pour les acteurs professionnels du marché. Les crypto-monnaies seront comptabilisées dans le dépôt numérique et les titres seront comptabilisés dans l'infrastructure de dépôt habituelle. Le règlement de la transaction sera donc réparti entre deux circuits comptables.
Si la transaction est conclue par l'intermédiaire d'un intermédiaire – un courtier, un échangeur ou un service de change de devises numériques en ligne – l'échange de titres contre des monnaies numériques sera réglé respectivement auprès du dépositaire et du dépositaire numérique.
En général, le processus ressemblera à ceci :
- Le participant choisit un intermédiaire – un courtier, un échangeur ou un service de change numérique en ligne.
- Les titres sont vérifiés et enregistrés dans l'infrastructure de dépôt.
- La monnaie numérique est comptabilisée dans un dépôt numérique.
- Le règlement des transactions s'effectue sur deux circuits à la fois : pour les titres et pour la monnaie numérique.
Cette transaction n’est pas comme une transaction bancaire classique où l’argent est transféré directement. Nous parlons ici d’échange d’actifs : d’un côté il y a des actions, des obligations ou d’autres instruments, de l’autre il y a de la monnaie numérique, comme le Bitcoin ou les stablecoins.
Quels titres et actifs numériques seront autorisés à l’échange ?
La loi n’introduit pas de liste fermée de titres pouvant être échangés contre des cryptomonnaies. La Banque de Russie a précisé que l'on peut parler de plusieurs types d'instruments :
- Les actions peuvent être incluses dans le programme d'échange si elles sont prises en compte dans l'infrastructure russe.
- Les obligations peuvent également être utilisées dans de telles transactions.
- Parmi les instruments possibles, les parts de fonds communs de placement sont citées.
- Autres outils – la liste ne sera pas fermée.
Le système pourra également inclure des pièces stables étrangères. Ceci est important pour le marché, car des actifs tels que Tether sont largement utilisés dans les transactions en monnaie numérique. Dans le même temps, les cotations des titres doivent rester en roubles : il ne sera pas possible de fixer le prix des actions ou des obligations directement en crypto-monnaie.
Comment retirer de la crypto-monnaie en roubles
Pour retirer des crypto-monnaies en roubles, plusieurs canaux sont généralement utilisés. Ils diffèrent par la vitesse, la commission, les limites, les exigences de vérification des utilisateurs et le niveau de risque.
- Échangeurs – l'utilisateur envoie de la monnaie numérique au portefeuille du service et reçoit des roubles sur une carte, un compte ou en espèces, si une telle méthode est disponible.
- Plateformes P2P : l'acheteur et le vendeur négocient directement la transaction, et la plateforme permet de conserver la crypto-monnaie jusqu'à ce que le paiement soit confirmé.
- Échanges – la crypto-monnaie est vendue sur la plateforme de trading, après quoi les roubles sont retirés de manière accessible.
- Cartes – les roubles peuvent être reçus par virement bancaire, mais de telles transactions entraînent parfois des contrôles supplémentaires de la part de la banque.
- Espèces – la transaction s'effectue via une caisse enregistreuse, un bureau ou un coursier, il est donc particulièrement important d'évaluer la fiabilité de la seconde partie.
Le diagramme de sortie général semble simple :
- Sélectionnez une méthode d'échange et comparez le taux, la commission, les limites et la vitesse de transfert.
- Vérifiez le service ou la contrepartie : réputation, règles de fonctionnement, conditions de support et de retour en cas d'erreur.
- Créez une application et vérifiez soigneusement les détails.
- Envoyez de la crypto-monnaie uniquement à l'adresse spécifiée.
- Attendez l'arrivée des roubles et enregistrez la confirmation de la transaction.
Légalité, taxes et risques de change
L'échange de crypto-monnaie contre des roubles et le futur système d'échange de titres russes sont des opérations différentes. Dans le modèle expliqué par la Banque centrale, la monnaie numérique est comptabilisée dans le dépôt numérique, les titres russes sont comptabilisés dans l'infrastructure de dépôt et le règlement passe par les circuits comptables correspondants. Le prix des titres doit rester en roubles.
Lors de l'échange de roubles, les principaux risques sont associés à la fraude, au blocage d'une carte bancaire, à la perte de fonds et aux problèmes de confirmation de l'origine de l'argent.
- Pour réduire les risques de fraude, il ne faut pas choisir un service simplement parce que le tarif est trop avantageux.
- Avant d'échanger, mieux vaut vérifier les avis, la durée de vie, la clarté des règles, la disponibilité du support et les conditions de retour.
- Les signes avant-coureurs incluent la pression du temps, le manque de contact, les demandes de transfert d’argent vers des comptes tiers et les frais non transparents.
- Pour réduire le risque de blocage de la carte, il est important de conserver les reçus, les demandes, la correspondance des transactions et les confirmations de virement.
- Vous ne devez pas effectuer une chaîne de transactions similaires sans documents si la banque peut demander une explication sur l'origine des fonds.
Pour les impôts, il est important de séparer la présence même d’un portefeuille crypto des revenus des transactions. Si les revenus proviennent de la vente de monnaie numérique, il est préférable de conserver les documents liés à la transaction pour calculer les obligations fiscales et confirmer l'origine des fonds. Avant les transactions importantes, il convient de vérifier les dernières exigences en matière de notification et de reporting.
Quand l’échange sera-t-il disponible ?
La Douma d'État a adopté le 21 juillet la loi « Sur les monnaies numériques et les droits numériques ». L'essentiel de ses dispositions doivent entrer en vigueur le 1er septembre 2026.
La Banque de Russie a souligné que les dépositaires numériques auront besoin de temps pour lancer la comptabilité des crypto-monnaies et commencer à mener de telles opérations. Pour la Russie, cela deviendra un nouvel élément de l'infrastructure financière, où une comptabilité transparente, le contrôle des mouvements d'actifs et la réduction des risques, y compris le blanchiment d'argent, sont particulièrement importants.