Dans un changement significatif dans l’évolution des paiements numériques, la plupart des banques et institutions financières modifient leur orientation, préférant désormais se distancier des monnaies numériques des banques centrales (CBDC).
Bien qu’il y a deux ans, au moins 52 % des institutions financières avaient exprimé leur préférence pour les CBDC comme mécanisme privilégié pour numériser leurs opérationsActuellement, seuls 15 % des investisseurs continuent à envisager cette option, comme l'indique le dernier rapport technique publié par Citigroup, qui comprend une enquête auprès de près de 500 institutions.
« 65 % des répondants prévoient d’utiliser des options non CBDC, telles que pièces stables« Les banques centrales de la zone euro ont annoncé qu’elles allaient utiliser des dépôts tokenisés, des fonds monétaires et des systèmes de paiement numériques pour répondre aux besoins de trésorerie et de liquidités nécessaires aux règlements de titres numériques d’ici 2026, contre 15 % qui prévoient d’utiliser des CBDC. Il s’agit d’un contraste frappant avec l’année précédente, lorsque les CBDC étaient la forme préférée de monnaie numérique à 52 %. »
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Les recherches suggèrent que si la transparence et les actifs au bilan offerts par les CBDC les rendent attrayantes, les défis liés à leur développement et le besoin urgent de solutions pratiques ont conduit à un changement de cap.
Comme l'a rapporté CriptoNoticias l'année dernière, Plus de 100 projets CBDC cherchent à concurrencer le bitcoinEt ce, malgré le fait que le grand public montre une préférence pour la monnaie inventée par Satoshi Nakamoto.
En outre, les banques sont confrontées à des obstacles techniques dans le développement des CBDC, tout en gérant les inquiétudes quant à la manière dont elles peuvent affecter l’équilibre financier, suggère le rapport.
Parmi les questions sans réponse que se posent encore les banques figure la manière dont elles peuvent continuer à s’acquitter de leurs responsabilités en matière de surveillance monétaire lorsque leur règlement des opérations de change s’effectue par l’intermédiaire de plateformes tierces. De même, elles se demandent : qu’adviendra-t-il des soldes bancaires lorsque les fonds de pension et les propriétaires d’actifs pourront détenir leurs placements en espèces dans des CBDC ? Quel sera l’impact sur la liquidité des banques ?
Il y a néanmoins encore des progrès à faire, car L’Europe est l’une des régions qui a connu les plus grands progrès En ces termes, l’émission de l’euro numérique est en effet prévue pour 2025.
La région avance dans le développement de sa CBDC, même si seulement 5 % des entreprises espagnoles estiment que l’euro numérique sera bon pour leurs affaires, précisément parce que les Espagnols sont déterminés à ne pas utiliser cet actif.
Les stablecoins, nouveaux chouchous des banques
Alors que la liste des questions que se posent les banques sur le développement des CBDC s’allonge, le besoin pratique de progresser dans la numérisation des processus d’un système devenu quelque peu obsolète depuis l’apparition du réseau Bitcoin il y a plus de 15 ans s’accroît également.
Pour cette raison, les institutions financières désormais mettent davantage l’accent sur d’autres alternatives, notamment les pièces stables non bancaires et la tokenisation des actifs, comme indiqué dans le rapport de Citi.
C'était quelque chose qui avait déjà été prévenu, puisqu'une enquête de la Banque des règlements internationaux (BRI) a montré que les banques cherchent désormais à reproduire le succès des stablecoins. 86 banques centrales dans le monde28 d’entre eux sont situés dans les pays les plus développés.
Selon les résultats de l’étude – publiée le 14 juin – Les projets de lancement d’une CBDC incluent la 94 % des banques centrales, dont beaucoup ont changé d’approche et dont la motivation première est de contrer l’intérêt du public pour les pièces stables et les cryptomonnaies comme le bitcoin.
« Plus de la moitié des banques centrales ayant répondu à l'enquête (63 %) ont déclaré avoir accéléré leurs travaux sur les CBDC en réponse aux développements des pièces stables et d'autres cryptoactifs », indique le rapport de la BRI.
L’Amérique latine, la clé du changement
Le rapport de Citi met également en évidence ce qui se passe en Amérique latine en termes d’infrastructure financière numérique, promettant ainsi un changement radical sur les marchés dans les années à venir.
La région avance avec détermination si l’on tient compte du fait que seule 8% des institutions financières de la région expriment des inquiétudes en ce qui concerne les paiements numériques, le pourcentage le plus faible au monde, ajoute le rapport.
Cependant, les défis consistent à gérer la complexité des multiples régulateurs et devises de la région. Au-delà de cela, le potentiel de croissance et de collaboration est indéniable, notent les analystes de Citibank, qui Ils voient l’Amérique latine comme un véritable berceau de changement dans la scène financière mondiale.
Dans ce cadre, l’un des développements les plus attendus est la création d’un marché régional unifié, marqué par l’incorporation formelle de la Holding Nuam, un projet déjà en cours au Chili, en Colombie et au Péroudevrait être lancé en 2025, laissant entrevoir un avenir plus intégré et collaboratif dans la région.
Il est proposé de lancer un indice régional composé des marchés du Chili, de la Colombie et du Pérou. Cette collaboration marque une nouvelle étape dans l’intégration des bourses de Lima, Santiago et Colombie.
Le nouvel indice peut être utilisé comme base pour des produits financiers tels que les ETF et, comme le groupe lui-même l'a indiqué, vise à offrir aux investisseurs un outil innovant et de haute qualité pour les aider à naviguer dans la dynamique du marché.
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