Bitcoin près de 77 580 $ malgré l'attaque américaine

Les États-Unis ont attaqué une île iranienne dans le détroit d'Ormuz. Le pétrole a ensuite augmenté de manière significative, tandis que les actions et l’or ont chuté. Bitcoin, en revanche, se négociait à la clôture 77 580 $ et est resté largement inchangé depuis minuit UTC. Cela signifie que la crypto-monnaie s’est développée différemment de celle de l’or et des contrats à terme sur le Nasdaq.

Les contrats à terme sur le pétrole brut WTI ont augmenté de près de 2%, selon TradingView 85,10 $Le Brent a augmenté de 1,9 pour cent 92,39 $ à. L'or a chuté de 0,8 pour cent à 4 418 dollars, les contrats à terme sur le Nasdaq ont chuté de 0,5 pour cent. Le Bitcoin a gagné 23 pour cent en août, tandis que l’or a gagné 9 pour cent et le Nasdaq a gagné 4 pour cent. Dans le même temps, l'évolution des taux d'intérêt et le prochain rapport sur le marché du travail américain restent des facteurs importants pour le marché.

Le plus important en bref

• Bitcoin : près de 77 580 $, pratiquement inchangé depuis minuit UTC
• Huile: WTI plus près de 2 pour cent à 85,10 dollars américains, Brent plus 1,9 pour cent à 92,39 dollars américains
• Comparaison: L'or en baisse de 0,8 pour cent, les contrats à terme sur le Nasdaq en baisse de 0,5 pour cent
• Solde mensuel : Bitcoin en hausse de 23 pour cent en août ; L'or en hausse de 9 pour cent et le Nasdaq en hausse de 4 pour cent
• Risque: Les marchés intègrent une probabilité de 58 % pour une hausse des taux en septembre

L’attaque américaine sur une île iranienne fait bouger les marchés pétroliers et boursiers

Les États-Unis ont attaqué une île iranienne dans le détroit d’Ormuz, une route clé pour les pétroliers qui a été perturbée depuis le début du conflit qui dure depuis six mois. L'Iran a répondu par des mesures de représailles, selon CoinDesk. Sur les marchés des matières premières, le WTI et le Brent ont augmenté, tandis que les contrats à terme sur l'or et le Nasdaq ont chuté.

Bitcoin n'a pas été largement affecté par cette décision et s'est échangé à près de 77 580 $. Les autres jetons majeurs étaient légèrement plus faibles : XRP a perdu 0,8 pour cent. Un contexte supplémentaire est fourni en rendant compte de la réponse de Bitcoin aux niveaux d'escalade précédents.

Pourquoi Bitcoin semble résilient jusqu’à présent

En août, le Bitcoin a gagné 23 pour cent, tandis que l’or a gagné 9 pour cent et le Nasdaq a gagné 4 pour cent. CoinDesk cite de forts afflux dans les ETF au comptant ainsi que les espoirs d'une intervention agressive de la Réserve fédérale suite au programme de rachat d'obligations du département du Trésor américain comme facteurs possibles à l'origine de ce développement. La source décrit la surperformance par rapport à l’or et aux actions comme une tendance récurrente en août.

Les données disponibles ne permettent pas de déterminer de manière concluante si le marché a déjà intégré la prime de risque géopolitique autour du détroit d’Ormuz. Des classifications supplémentaires peuvent être trouvées sur le découplage du Bitcoin et des marchés boursiers faibles ainsi que sur l’éventuel changement de régime dans la corrélation Bitcoin-Or.

La politique monétaire reste un facteur important

Bitcoin est resté stable malgré la hausse des prix du pétrole et la baisse des stocks et a enregistré de meilleures performances d'un mois à l'autre que les valeurs de référence mentionnées. Dans le même temps, le président de la Fed, Kevin Warsh, a expliqué lors du symposium de Jackson Hole que l'inflation n'était pas encore suffisamment maîtrisée et que les conditions financières actuelles n'étaient pas suffisamment restrictives.

Selon Lloyd Chan, stratège FX chez MUFG, ce discours a conduit à une réévaluation des attentes en matière de taux d'intérêt américains. Les marchés ont donc estimé à 58 pour cent la probabilité d'une hausse des taux d'intérêt en septembre et ont prévu environ 1,5 hausse des taux d'intérêt d'ici la fin de l'année. Compte tenu de l’incertitude macroéconomique, certains observateurs recommandent la prudence à l’égard des positions fortement endettées.

Bitcoin entre support et résistance : scénarios possibles

1. Scénario de base : Bitcoin reste stable tant qu’un support immédiat proche de 77 000 $ est maintenu.
2. Résistance: La zone comprise entre 79 400 $ et 80 800 $ est considérée comme une zone de résistance cruciale.
3. Scénario négatif : Une cassure en dessous de 77 000 $ passerait en dessous du support observé par le marché à ce niveau.

Selon CoinDesk, le rapport sur le marché du travail américain du 4 septembre est considéré comme une date clé à court terme pour l'évolution ultérieure des attentes en matière de taux d'intérêt.

Tirer parti du risque et de l’incertitude macroéconomique

Vikram Subbaraj, PDG de Giottus, un échange de crypto-monnaie basé en Inde et enregistré auprès de la CRF, déconseille un effet de levier agressif compte tenu de la forte incertitude macroéconomique. Il recommande des entrées échelonnées et des positions plus petites jusqu'à ce que la situation concernant l'évolution des taux d'intérêt et la géopolitique devienne claire. Il place le support immédiat à environ 77 000 $ et la résistance cruciale entre 79 400 $ et 80 800 $.

La combinaison de l’escalade géopolitique et de l’évolution des attentes en matière de politique monétaire reste pertinente pour le marché de la cryptographie. Les surprises dans les données économiques ou inflationnistes peuvent influencer l’appétit pour le risque.

Que peut-on observer maintenant

Ce qui reste crucial, c'est la façon dont Bitcoin réagit au support proche de 77 000 $ et à la zone de résistance entre 79 400 $ et 80 800 $. Le rapport sur le marché du travail américain du 4 septembre pourrait influencer les attentes en matière de taux d’intérêt et donc l’appétit pour le risque sur le marché de la cryptographie. Dans le même temps, l’évolution des prix du pétrole autour du détroit d’Ormuz reste un indicateur important du marché.