Le marché mondial de téléphones intelligents se prépare à un arrêt soudain. Selon les dernières prévisions de Suivi des perspectives du marché des smartphones de Counterpoint Research : les livraisons devraient diminuer de 14,3 % par rapport à l'année précédente en 2026. Les difficultés persisteront jusqu’en 2027, où une nouvelle contraction de 1,4 % est attendue, avant le début d’une reprise plus soutenue en 2028.
Ils sont à l’origine du ralentissement l'augmentation des coûts des composants, la disponibilité réduite d'appareils abordables et la réduction du pouvoir d'achat des consommateurs. L’impact sera cependant différent selon les segments : le segment premium continuera à faire preuve d’une plus grande stabilité, tandis que le segment mass absorbera la plus grande partie de la baisse.
La mémoire et les chipsets font grimper les prix
Souvenirs pour appareils mobiles représentent la principale contrainte pour l'industrie, tandis que la hausse des prix chipsets exerce une pression croissante sur les produits premium, milieu de gamme et les anciennes plateformes. Les conséquences les plus lourdes concerneront les modèles économiques, dans lesquels les composants ont un plus grand impact sur le coût global et les fabricants disposent de marges plus faibles pour absorber les augmentations.
Les entreprises réagissent en ajustements des tarifs, réduction des configurations les moins rentables et concentration des investissements sur un nombre plus limité de produits et de marchés prioritaires.
Au premier semestre 2026, les stocks des canaux de distribution ont augmenté, mais de manière inégale selon les marques et les zones géographiques. À mesure que les stocks constitués avant le choc des coûts s’épuisent, le vieillissement des produits et la faiblesse des achats devraient entraîner une réduction significative des expéditions et des commandes de production au second semestre.
« La baisse de 2026 reflète bien plus qu’une faiblesse temporaire de la demande – explique-t-il. Yang Wanganalyste principal chez Counterpoint Research – La hausse des coûts des composants pousse les fabricants à éliminer les produits et les configurations qui ne sont plus économiquement viables, en particulier dans les gammes de prix inférieures.
« Même si la visibilité sur l'offre devrait s'améliorer au cours de l'année 2027 – poursuit-il – l'accessibilité se rétablira plus lentement, car les stocks achetés à des coûts plus élevés devront d'abord être écoulés par le biais du canal. En conséquence, nous nous attendons à ce que le marché reste sous pression en 2027, avant d'enregistrer un rebond plus fort en 2028 ».
Samsung pourrait retrouver le leadership mondial
La phase négative est vouée à modifier l’équilibre concurrentiel. Selon les prévisions de Counterpoint, Samsung pourrait retrouver la première place mondiale en 2026soutenue par une croissance des expéditions estimée à environ 0,8%, en net contraste avec la tendance générale.
« Le retour de Samsung à la première place dépend de ses capacités internes en matière de composants, de l'étendue de son portefeuille et de ses relations établies avec les opérateurs et les détaillants, qui lui donnent une plus grande flexibilité pour garantir les approvisionnements, déplacer les produits entre les différents marchés et maintenir leur disponibilité – affirme Wang – Samsung pourrait accepter une certaine pression sur la rentabilité pour gagner des parts en termes de volumes, mais ce compromis devrait quand même le laisser dans une meilleure position que la plupart de ses concurrents pendant la récession ».
Apple limite la baisse, mais le facteur prix pèse
Aussi Pomme il devrait faire preuve d'une résilience supérieure à la moyenne, mais avec des perspectives plus conservatrices que celles de Samsung. Les expéditions du groupe de Cupertino devraient diminuer d'environ 2,1% en 2026avant de retrouver une croissance de 2,8% en 2027.
Le positionnement premium, la fidélisation de la clientèle, les formules de financement et l'accès préférentiel aux composants critiques continuent de représenter des avantages significatifs, comme le démontre la demande enregistrée pour la série iPhone 17. Cependant, ils pourraient avoir un impact sur les perspectives un possible prix de lancement plus élevé de l'iPhone 18 et le calendrier de lancement différent des modèles Pro et des versions de base dans les cycles de produits 2026 et 2027.
Apple devrait également présenter son premier smartphone pliable au troisième trimestre 2026. Counterpoint table sur des expéditions de l'ordre de plusieurs millions d'unités, avec un volume insuffisant pour modifier significativement la tendance globale du groupe. Cependant, l'appareil constituera une base importante pour l'expansion du portefeuille dans les années à venir.
Les fabricants chinois paient pour une exposition de milieu de gamme
Les perspectives apparaissent plus complexes pour les principaux constructeurs chinois, plus exposés aux consommateurs sensibles aux prix, aux appareils milieu de gamme et aux pays émergents. Pour plusieurs marques, les expéditions pourraient baisser entre 15% et 34% en 2026avec des différences liées à la composition du portefeuille et au poids des marchés à revenus plus faibles.
L’augmentation des coûts de la mémoire et des chipsets, ainsi que la réduction du pouvoir d’achat, pèsent sur la rentabilité des modèles économiques. Les contre-mesures possibles incluent la réduction de la mémoire installée, l'utilisation d'anciennes plates-formes, l'augmentation des prix et la suppression du catalogue des produits qui ne respectent plus les objectifs de marge.
Selon Counterpoint, les grands constructeurs chinois auront tendance à privilégier discipline financière, dispositifs stratégiques et principaux marchésaccepter une réduction des frais. Les pressions se poursuivront jusqu’en 2027 et pourraient accélérer la consolidation du secteur.
Huawei est une exception. Ses expéditions devraient croître d'environ 8 % en 2026 et de 4,3 % supplémentaires en 2027, grâce à la demande intérieure chinoise, aux progrès de la fabrication nationale de composants et au développement des processeurs HiSilicon. A long terme, la croissance de l'entreprise sera avant tout conditionnée par la production et la disponibilité des composants, tandis que la reprise sur les marchés étrangers restera sélective.
La reprise à partir de 2028 et le rôle de la 6G
Counterpoint prévoit un revirement en 2028, avec une augmentation des expéditions mondiales d’environ 4,8%. L'amélioration sera favorisée par la plus grande disponibilité des composants, la stabilisation des prix de détail et la reprise des achats reportés au cours des deux années précédentes.
La reprise devrait surtout bénéficier aux gros producteurs, capables de garantir les approvisionnements, de soutenir les formules de financement et de préserver les réseaux de distribution pendant la phase négative.
Smartphones pliables etintelligence artificielle intégrés dans les appareils contribueront à la différenciation de l'offre et à la croissance du segment premium, mais selon la société d'analyse ils ne suffiront pas à déclencher un cycle général de forte expansion des expéditions. Vers la fin de la décennie, la commercialisation plus large des appareils compatibles 6G devrait plutôt alimenter un nouveau cycle de remplacement, ramenant progressivement le secteur aux niveaux enregistrés entre 2024 et 2025.
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