Le régulateur maltais signale une entreprise de marketing cryptographique sans licence

Zéro approbation réglementaire ou enregistrement

L'Autorité des services financiers de Malte (MFSA) a émis un avertissement concernant Distributex, une entité de marketing de crypto-monnaie non autorisée accusée d'organiser des campagnes de recrutement et d'exploiter des bureaux physiques à Malte sans autorisation légale ni enregistrement d'entreprise.

L'entité – opérant sous différents noms, dont Distributex Limited et DX – maintient une empreinte numérique via son site Web et une application mobile disponible sur l'App Store d'Apple. Au-delà de sa présence en ligne, le groupe a établi une présence physique à Malte, menant ses activités depuis ses bureaux de Birkirkara, Hamrun, Mosta et Hal Tarxien, tout en invitant les membres du public à des rassemblements locaux qualifiés de « réunions officielles des employés ».

Malgré sa présence physique et les événements organisés, le régulateur financier a noté qu'aucune des entités associées à Distributex n'est enregistrée à Malte. Dans le cadre du cadre des actifs financiers virtuels de Malte, toute entité proposant des services ou des produits financiers liés à la cryptographie à l'intérieur ou à partir de Malte doit être soumise à un examen et à une autorisation stricts. La MFSA insiste sur le fait que Distributex n'a jamais été autorisé à exercer des activités réglementées en vertu de la loi maltaise.

Dans un communiqué, la MFSA a déclaré que son analyse a révélé plusieurs caractéristiques opérationnelles de Distributex qui sont étroitement associées aux structures de marketing multiniveaux à haut risque et aux systèmes pyramidaux. Les signaux d’alarme incluent l’exigence de contributions financières obligatoires de la part des participants pour rejoindre la plateforme et l’incitation des membres par le biais de commissions de référence directement liées à l’inscription de nouveaux participants.

L'analyse a également mis en évidence la promotion par Distributex de rendements financiers structurés autour des niveaux d'adhésion plutôt que d'une véritable activité commerciale.

Même si le régulateur a souligné que ces caractéristiques ne prouvent pas automatiquement l'existence d'un système pyramidal illégal, il a averti que de tels modèles comportent de graves risques financiers pour les investisseurs. L'avertissement fait référence aux directives publiques plus larges de la MFSA concernant les systèmes pyramidaux se faisant passer pour des entreprises de marketing multiniveau.

La position de Malte en tant que juridiction réglementée pour les actifs numériques en fait une cible pour les opérateurs non autorisés cherchant à tirer parti de la réputation de l'île. Les entités sans licence utilisent souvent des bureaux physiques, des événements de recrutement structurés et des applications mobiles répertoriées pour cultiver une illusion de légitimité tout en évitant la surveillance réglementaire.

La MFSA exhorte fortement le public à faire preuve d’une plus grande prudence et à s’abstenir d’engager des fonds dans des opérations sans licence. Les transactions financières effectuées sur des plateformes non réglementées laissent les consommateurs sans protection juridique ni recours en cas de fraude ou de perte financière.