Le prix du pétrole Brent s'échange à 104,70 $ le 22 mai, se situant en dessous d'un niveau technique critique. L’appel du président Trump en faveur d’un accord rapide avec l’Iran réduit la prime de risque géopolitique du pétrole brut.
Les hedge funds réduisent leurs positions longues, la couverture des puts augmente et le graphique teste le support des canaux. Les trois signaux s’alignent désormais pour un test critique du brut Brent.
Les pourparlers de Trump avec l'Iran entraînent le pétrole Brent vers une rupture de canal
Le président Trump a déclaré cette semaine au pays que la guerre en Iran se terminerait « rapidement ». Il a ajouté que les prix du pétrole chuteraient fortement une fois qu'un accord serait conclu.
Cette déclaration constitue le signal de désescalade le plus clair de la part de la Maison Blanche ce mois-ci. Le risque géopolitique était la principale tendance à la hausse sur le brut depuis avril.
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Le Brent grimpe à l'intérieur d'un canal parallèle ascendant depuis le 17 avril. La structure est une formation haussière où le prix augmente entre deux lignes de tendance haussières parallèles.
La récente glissade a poussé le Brent contre la limite inférieure du canal. Une cassure nette de cette ligne ferait basculer la tendance de haussière à neutre/baissière, ouvrant ainsi la tendance à la baisse pour la première fois en cinq semaines. Cette tendance baissière apparaît déjà dans les données de positionnement spéculatif.
Les spéculateurs réduisent leurs positions longues à mesure que la couverture des options put-call se développe
Le rapport sur les positions nettes spéculatives de la CFTC sur le pétrole brut suit les positions longues et courtes détenues par les hedge funds et les traders non commerciaux. Le chiffre a culminé à 233 600 contrats la semaine se terminant le 28 mars.
La dernière publication du 16 mai montre des positions à 169 900. Cela représente une baisse de près de 64 000 contrats, soit une réduction de 27 % en sept semaines.
Ce changement indique que les gestionnaires de fonds misent sur des paris haussiers à mesure que la prime de risque géopolitique s’estompe. Le marché des options confirme désormais cette évolution.
BNO est l’ETF américain Brent Oil, le principal proxy coté aux États-Unis pour le brut Brent. Son ratio put-call mesure l’activité des options de vente par rapport à l’activité d’achat, où les lectures inférieures à 1,0 sont haussières.
Le ratio de volume a doublé, passant de 0,15 le 15 mai à 0,30 le 21 mai.
Le bond en volume signifie que de nouvelles couvertures de vente arrivent. Le positionnement global reste haussier, mais la conviction directionnelle s'adoucit rapidement. Trois signaux s’alignent désormais sur le catalyseur macro. Le graphique confirme la même histoire.
Les niveaux de prix du pétrole Brent dépendent du test de 100 $
Le prix du pétrole Brent se situe à 104,70 $ après avoir perdu l'EMA de 20 jours à 105,41 $. Le prochain test est l'EMA de 50 jours à 100,27 $.
Ce niveau chevauche le niveau de Fibonacci 0,5 à 100,83 $. Le niveau de Fibonacci cartographie le support et la résistance potentiels en fonction du mouvement majeur précédent. La confluence met clairement en évidence le nombre rond de 100 $.
Une cassure nette en dessous de 100 $ confirme la rupture du canal. L'objectif de mouvement mesuré se situe à 86,37 $. Entre le prix actuel et le mouvement mesuré, les arrêts intermédiaires incluent 97,42 $ et 92,56 $.
L'EMA de 200 jours à 82,43 $ marque le plancher structurel ultime. En dessous, l'extension 1,618 à 68,49 $ s'ouvre.
Pour que la thèse haussière soit valable, le Brent doit récupérer rapidement 108,47 $. Une clôture quotidienne au-dessus de 115,30 $ invaliderait complètement la configuration baissière.
La ligne de 100 $ sépare un canal propre d'un glissement vers l'objectif de mouvement mesuré de 86 $.
Le prix du pétrole Brent risque de chuter en dessous de 100 $ alors que les pourparlers de Trump avec l'Iran déclenchent un long exode apparaît en premier sur BeInCrypto.