La Securities and Exchange Commission (SEC) des États-Unis a déclaré que le fournisseur de services de crypto-monnaie Abra, également connu sous le nom de Plutus Lending, a accepté de payer des sanctions civiles dans le cadre du règlement avec la SEC concernant les accusations liées aux offres et ventes non enregistrées de son produit de prêt, Abra Earn.
Abra a accepté de régler les accusations sans admettre ni nier les allégations.
Le montant exact sera déterminé par le tribunal, a indiqué la SEC dans un communiqué du 26 août, ajoutant qu'Abra avait consenti à l'accord sans admettre ni nier les allégations. La SEC a également noté que la société serait confrontée à une injonction pour empêcher de futures violations de la loi sur les valeurs mobilières.
Stacy Bogert, directrice adjointe de la SEC chargée de l'application des lois, a commenté :
« Abra aurait vendu ses propres titres tout en contournant les dispositions applicables de la loi sur les sociétés d'investissement, qui offrent un certain nombre de protections importantes aux investisseurs, notamment en minimisant les conflits d'intérêts. »
Des problèmes complexes
Fondée en 2014, Abra est une société de services de crypto-monnaie qui propose une variété de produits pour les investisseurs individuels et institutionnels, tels que l'emprunt, le prêt, le jalonnement et le rendement.
Abra a commencé à proposer Abra Earn en 2020 comme l'un de ses principaux produits. À son apogée, le programme, qui permettait aux investisseurs de déposer leurs actifs cryptographiques en échange de paiements d'intérêts, comptait environ 600 millions de dollars d'actifs, dont près de 500 millions de dollars provenant d'investisseurs américains.
La SEC a allégué qu'Abra n'avait pas enregistré les offres et les ventes d'Abra Earn pendant au moins deux ans. Comme indiqué, Abra détenait plus de 40 % de son actif total en titres d'investissement, y compris ses prêts d'actifs cryptographiques à des emprunteurs institutionnels.
La SEC a également affirmé qu'Abra avait commercialisé Abra Earn comme un moyen pour les investisseurs de gagner des intérêts sur leurs avoirs en crypto-monnaies « de manière automatique » et que la société utilisait les actifs cryptographiques des investisseurs de diverses manières pour générer des revenus pour elle-même.
Le récent accord conclu par Abra avec la SEC intervient après que la société a conclu un accord avec les régulateurs des valeurs mobilières du Texas en janvier de cette année. Abra avait accepté de faciliter les retraits des clients et résolu les accusations de déclarations d'investissement trompeuses dans son programme Earn. La société a commencé à liquider Abra Earn en juin 2023 dans un contexte de problèmes juridiques en cours.
Ce n'était pas le premier règlement conclu par Abra avec la SEC. En 2020, la société avait accepté de payer 150 000 dollars à la SEC et à la Commodity Futures Trading Commission (CFTC) pour résoudre une enquête sur ses produits de swap non enregistrés.
La SEC et la CFTC ont constaté qu'entre 2017 et 2019, Abra avait proposé et vendu des swaps sur titres à des investisseurs particuliers sans satisfaire aux exigences d'enregistrement prévues par les lois fédérales sur les valeurs mobilières et les réglementations de la CFTC.
Problèmes de prêt de crypto-monnaie
La SEC a activement mené des actions réglementaires contre diverses plateformes de prêt de cryptomonnaies. Parmi les grands noms faisant l'objet d'une enquête figurent Coinbase et Gemini.
En janvier 2023, la SEC a accusé Gemini Trust Company et Genesis Global Capital, LLC pour l'offre et la vente non enregistrées de titres via le programme de prêt cryptographique Gemini Earn.
À son apogée, le programme Gemini Earn comptait environ 900 millions de dollars d'actifs provenant de 340 000 investisseurs. En novembre 2022, Genesis a interrompu les retraits en raison d'un manque de liquidités suite à la volatilité des marchés, empêchant les investisseurs d'accéder à leurs fonds.
La SEC a allégué que Gemini Earn, qui permettait aux clients de prêter leurs actifs cryptographiques à Genesis en échange de paiements d'intérêts, constituait une offre de titres non enregistrée.
Gemini et Genesis ont déposé des requêtes pour rejeter la plainte de la SEC, mais leurs efforts ont été rejetés par un juge de district américain. Genesis a accepté de payer une pénalité de 21 millions de dollars pour régler les accusations de la SEC.
En septembre 2021, Coinbase a annoncé avoir reçu un avis Wells de la SEC concernant son projet de programme Coinbase Lend. Il s'agissait d'une notification officielle indiquant que la SEC avait l'intention de prendre des mesures coercitives à l'encontre de l'entreprise.
En réponse à l'avis de Wells, Coinbase a affirmé avoir été transparent avec la SEC au sujet de Lend et que le programme n'était pas un titre. Cependant, face à l'intention de l'agence d'engager une action en justice, la société a décidé d'abandonner son projet de lancer le programme Lend.